宣和五年，天祚帝得到夏崇宗的许诺，开始往西夏逃窜，途中几个儿子都被金军俘获，郭药师又大败辽军于峰山，辽帝国人心尽丧。然后萧干成立了独立的奚国（萧氏本来就是奚族），退化成游牧民族，骚扰燕地。童贯亲自到燕山府督战，郭药师一鼓作气，在卢龙岭大败萧干，缴获辽帝国遗留的印玺等物，萧干也被部下所杀，辽帝国在幽云的实际残余力量已经被彻底消除。
严格地说，这是自石敬瑭出卖幽云十六州后，175年来第一支进驻幽州的"王师"，如果不是后来的事情，郭药师堪称民族英雄。但此时郭药师及其常胜军却暴露出素质低下的一面，他先是宣称要把城内的契丹人和奚人杀光，然后又放纵士卒劫掠，自己日夜宴饮，一副土匪进村的流氓姿态，百姓无不痛恨。萧后密报萧干速回师来救，萧干忙遣3000精锐回师，常胜军正在醉生梦死，刘光世还来不及救援就被辽军击败，郭药师狼狈逃回。接下来史书上有这样一段记载，说萧干用了一出"蒋干盗书"的计谋，故意放归两个宋军小卒，就把刘延庆吓跑了。还说刘延庆自己烧了自己的营帐，十万大军被萧干的数千军追了百里，士卒自相践踏而死，把神宗朝以来储备的军资损失殆尽，而且行将灭亡的辽国这个时候还在"轻视"宋朝。这种桥段就算放在《三国演义》里面，人们都会讥笑作者过于夸张，完全不符合情理。此战的真实情况已经被史书所隐瞒，目的是为了说明宋军根本不中用，金军才是灭辽的主力。然而金军如何攻占燕京的细节却无法编造，又只能简单的说辽军望风披靡，金太祖直接就占领了燕京，简直把后人当傻子糊弄。
宣和七年（辽保大五年、金天会三年，1125年），天祚帝经过数年逃亡，终于在应州新城（今山西应县）东60里处被金将完颜娄室追获，被金国降为海滨王，辽（契丹）帝国灭亡。